دراودان (Drawdown) یا افت سرمایه در فارکس چیست؟
دراودان (Drawdown) یا افت سرمایه در فارکس یکی از برجسته ترین مفاهیمی است که هر تریدر چه در حساب شخصی و چه در مسیر ورود به پراپ فرم ها برای کنترل ریسک نیاز به مدیریت آن دارد. درک کاملی از دراودان، روش های محاسبه آن و نحوه کنترل افت سرمایه، وجه تمایز بین یک تریدر سود ده و یک تریدر زیان ده است. در این مقاله ما به شکلی جامع ، به تحلیل دراودان ، انواع مدل های آن و تاثیر آن در حساب پراپ تریدینگ می پردازیم. افت سرمایه در فارکس، کاهش سطح عملکرد حساب نسبت به سقف قبلی می باشد.نقش کلیدی و اهمیت افت سرمایه هم به دلیل ریسک عملیاتی و هم به دلیل نیاز به پایداری سیستم معاملاتی است. برای ترید بلندمدت، مدیریت دراودان مهم تر از صرفاً تمرکز بر سودآوری است.اگر Drawdown بالا باشد، بیانگر آسیب پذیری سرمایه در دوره های منفی بازار است. در معاملات پراپ فرم هایی همچون پراپ فرم فاندیژن، سقف دراودان برای حفاظت از سرمایه و مدیریت ریسک معامله گر استفاده می شود.
افت سرمایه یا وجود دراودان در حساب معاملاتی یعنی چه؟
وجود دراودان در یک حساب معاملاتی بدین معناست که ما کاهش سرمایه یا Equity از سقف عملکرد (Peak) تا محدوده پایین ترین سطح (Trough) را شاهد هستیم. این افت سرمایه بیانگر تأثیر استراتژی معاملاتی، ساختار بازار و همچنین هر تصمیم تریدر بر روی سرمایه است. دراودان جزئی طبیعی و غیرقابل اجتناب در فعالیت های معاملاتی است اما میزان آن و تعداد تکرار آن نشان دهنده سطح ریسک و میزان پایداری سیستم معاملاتی خواهد بود. در بازارهای نوسانی همچون فارکس، وجود دراودان نشانه طبیعی بودن سیستم عملکرد معاملاتی است. سیستمی که بدون دراودان باشد، اغلب واقعی نیست و یا صرفاً در شرایط خاصی از بازار برقرار است.
انواع دراودان در فارکس
انواع Drawdown یا افت حساب در فارکس به سه دسته اصلی تقسیم می شود که هر دسته بیانگر تحلیل متفاوتی از ریسک است. این سه دسته عبارتند از:
۱. دراودان لحظه ای (Floating Drawdown)
دراودان لحظه ای کاهش ارزش سرمایه در زمان باز بودن معاملات را نشان می دهد. این حالت از افت سرمایه همواره قابل مشاهده در حساب هایی با معاملات در جریان است و این امکان وجود دارد که در نهایت با سود بسته شود. اما از دیدگاه ریسک، بیانگر ظرفیت تحمل زیان کوتاه مدت تریدر می باشد.
۲. دراودان بسته (Closed Drawdown)
پس از بسته شدن معاملات این نوع Drawdown محاسبه شده و تأثیر مستقیم در نتایج نهایی دارد. در صورتی یک استراتژی پایدار تلقی می شود که در طولانی مدت دراودان بسته محدودی داشته باشد.
۳. دراودان کلی (Maximum Drawdown)
دراودان کلی یا Max DD شاخص اصلی تحلیل ریسک است. این شاخص بیانگر بیشترین افت سرمایه از یک سقف تا کف حساب می باشد که مورد توجه تریدرهای بسیاری است.
مفهوم دراودان کلی (Max DD) نشان دهنده چیست؟
دراودان کلی نشان دهنده حداکثر فاصله منفی بین بیشترین موجودی حساب تا پایین ترین نقطه آن است. این شاخص معیار ارزیابی برای این موضوع است که در صورتی که سیستم معاملاتی شما در بدترین وضعیت خود قرار بگیرد،چه میزان افت سرمایه خواهید داشت.
دراودان کلی شاخص کلیدی برای ارزیابی پایداری استراتژی معاملاتی،درصد ریسک شکست و میزان ریسک سرمایه گذار است و عدم کنترل دراودان کلی در حساب هایی که به سرمایه بیرونی متصل هستند (مانند سرمایه پراپ)، می تواند منجر به مسدود شدن حساب شود. بسیاری از پراپ فرم ها همچون پراپ فرم فاندیژن با وضع چنین قوانینی به مدیریت بیشتر حساب و سرمایه کمک می کنند.
بیشتر بخوانید : کسب درآمد از تریدینگ بدون سرمایه اولیه
دراودان روزانه چیست؟
دراودان روزانه میزان افت سرمایه در یک روز معاملاتی را نشان می دهد و زمانی که حساب محدودیت زمانی دارد،اهمیت زیادی پیدا میکند و کنترل آن از تشدید زیان جلوگیری میکند.اما از سویی دیگر دراودان کلی بیانگر محدودیت بلندمدت در یک بازه معاملاتی است و به صورت کلی خروجی از رفتار تریدر را به ما ارائه می دهد.
نحوه محاسبه دراودان روزانه
طبق معیاری که شما از آن بهره برده اید، نحوه محاسبه دراودان روزانه میتواند بر اساس بالانس، کاهش سرمایه(Equity) و یا هردوی آن ها باشد اما برای محاسبه میتوانید از فرمول زیر بهره ببرید:
Drawdown = (Peak − Trough) / Peak × 100
رفتار هیجانی یا انتخاب اشتباه حجم معاملاتی میتواند منجر به افزایش این عدد محاسبه شده شود؛ از همین رو در قوانین مدیریت ریسک پراپ فرم ها، توجه زیادی به این شاخص می شود.
روش های مدیریت دراودان در فارکس چیست؟
مدیریت دراودان در فارکس در مفهوم کنترل ریسک اجرایی و پرهیز از افت سرمایه بیش از حد است و اصلی ترین روش های آن شامل موارد زیر است:
۱. مدیریت حجم (Position Sizing)
انتخاب حجم مناسب نسبت به سرمایه، اولین عامل مدیریت Drawdown است. اغلب تریدرهای مبتدی پس از شکست در بازار، تصمیم به انتقام از بازار با افزایش حجم می دهند.
۲. حد ضرر (Stop Loss)
استفاده از حد ضرر(Stop Loss) به صورت تخصصی، مانع از افت سرمایه غیرمنتظره و کنترل نشده میشود.
۳. پرهیز از over-trading
بیش از حد معامله گری همواره نه تنها سودده نیست بلکه باعث میشود میزان افت سرمایه روزانه افزایش یابد.
۴. بهبود دهی استراتژی
استراتژی هایی که با نادیده گرفتن موقعیت بازار پیاده سازی می شوند،در زمان تغییر حالت بازار با افت شدید مواجه می شوند.
دراودان در پراپ چیست و چرا اهمیت دارد؟
دراودان در پراپ به میزان سقف افت سرمایه در حساب های پراپ اشاره دارد و اهمیت آن از این جهت است که مفهوم Drawdown تنها معیار تحلیلی نیست و در واقع یک قانون معاملاتی است.پراپ فرمهایی همچون پراپ فرم فاندیژن چارچوب های مشخصی برای میزان دراودان روزانه و کلی مقرر می کنند تا تریدرها روی حساب خود ریسک بالایی نکنند، ضریب معاملاتی را به صورت هیجانی به کار نبرند و در آخر نظم معاملاتی داشته باشند.از نگاه تریدر حرفه ای پیروی از این قوانین صرفاً محدودسازی نبوده، ، بلکه بخشی از مدیریت و دوام عملکرد است.
نتیجه گیری: چرا درک دراودان برای تریدر ضروری است؟
دراودان یکی از مهم ترین شاخص های صحت عملکرد حساب و استراتژی معاملاتی است و آگاهی از آن پیش از خرید چالش پراپ فرم فاتدیژن حائز اهمیت است، چرا که تریدرهایی که تنها به سودآوری اهمیت می دهند در بلندمدت شکست خواهند خورد، در حالی که تریدرهایی که مدیریت ریسک و دراودان دارند، پایدارتر هستند.
این امر در حساب های پراپ فرم اهمیت بالاتری دارد و انتخاب پراپ فرم ای دقیق و استاندارد همچون پراپ فرم فاندیژن که علاوه بر تامین سرمایه اولیه با ارائه قوانین مشخصی برای کنترل ریسک و افت سرمایه به شما در پیمودن مسیر موفقیت یاری می رساند، حائزاهمیت است.
